萬眾矚目的非農(nóng)傳統(tǒng)大戲終于落下帷幕。周五(12月4日)公布的非農(nóng)就業(yè)報告顯示11月新增21.1萬人，失業(yè)率持穩(wěn)于2008年4月以來最低水平5.0%。市場人士一致認(rèn)為，此次非農(nóng)表現(xiàn)穩(wěn)健，為美聯(lián)儲在12月加息打開了綠燈。報告出爐之后，美元指數(shù)短線拉升至98.46，以歐元為首的非美貨幣則迅速回落。此外，OPEC會議透露出最新消息稱，OPEC將產(chǎn)量目標(biāo)自3000萬桶/日上調(diào)至3150萬桶/日，美國WTI原油聞訊跌破40美元/桶關(guān)口至39.60美元/桶，而現(xiàn)貨黃金則意外受到提振飆升至1188.60美元/盎司，漲幅達(dá)2.6%，創(chuàng)下4月以來最大盤中漲幅。
　　
　　非農(nóng)關(guān)鍵時候超級給力 美聯(lián)儲12月加息料已板上釘釘
　　
　　美國勞工部(DOL)周五公布的數(shù)據(jù)顯示，美國11月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)增加21.1萬人，略高于市場預(yù)期的增加20.0萬人，同時11月失業(yè)率持穩(wěn)于5.0%。
　　
　　數(shù)據(jù)顯示，美國11月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)增加21.1萬人，預(yù)期增加20.0萬人，前值增加27.1萬人；美國11月份失業(yè)率5.0為%，預(yù)期為5.0%，前值為5.0%。美國勞工部還將10月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)修正為增加29.8萬人。
　　
　　同時，美國11月平均每小時工資月率增長0.2%，預(yù)期增長0.2%，前值增長0.4%；美國11月平均每小時工資年率上升2.3%，前值為上升2.5%。
　　
　　美國11月勞動參與率持穩(wěn)于62.5%，"終于"脫離早前創(chuàng)下的1977年10月以來的最低。
　　
　　此外，美國11月平均每周工時為34.5小時，預(yù)期為34.5小時，前值亦為34.5小時。美國11月勞動參與率為62.5%，前值為62.4%。
　　
　　數(shù)據(jù)公布之后，美元指數(shù)短線拉升至98.46，刷新日內(nèi)高位；美元/日元升至123.35的日內(nèi)高位，歐元/美元跌至1.0855，英鎊/美元下挫至1.5079。
　　
　　美股擴(kuò)大漲幅，三大主要股指漲幅均達(dá)1%。
　　
　　此外，美債市場也出現(xiàn)反應(yīng)，短期收益率再次攀升。2年期國債收益率上升2.9個基點至0.987%，創(chuàng)下2010年5月以來的最高水平。10年期美債收益率上漲2.5個基點至2.353%，創(chuàng)近一個月新高，30年期國債收益率升至3.104%。
　　
　　在有著小非農(nóng)之稱的ADP就業(yè)數(shù)據(jù)、美國挑戰(zhàn)者企業(yè)裁員等前瞻指標(biāo)表現(xiàn)強(qiáng)勁的前提下，美國11月非農(nóng)就業(yè)人口不負(fù)眾望，維持穩(wěn)健增長的態(tài)勢。有分析師指出，繼10月非農(nóng)就業(yè)人口增幅創(chuàng)下年內(nèi)新高之后，11月就業(yè)人口依然穩(wěn)健，勞動力可謂可以承受加息，這也為美聯(lián)儲在12月會議上采取行動打開了綠燈。
　　
　　在今天穩(wěn)健的非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)出爐之后，CME“美聯(lián)儲觀察”最新調(diào)查報告顯示今年12月加息幾率為79%。
　　
　　路透社評論稱，“11月非農(nóng)就業(yè)人口好于預(yù)期，且前值被上修，表明美國經(jīng)濟(jì)增長具有彈性，此外失業(yè)率維持在7年半低位，當(dāng)前已處于多數(shù)美聯(lián)儲官員認(rèn)為的接近充分就業(yè)的水平，更是很大程度上為美聯(lián)儲在12月會議上開啟加息進(jìn)程亮了‘綠燈’�！�
　　
　　素有“美聯(lián)儲通訊社”之稱的Hilsenrath在數(shù)據(jù)發(fā)布之后報道稱，11月非農(nóng)數(shù)據(jù)為12月加息掃清了道路。Hilsenrath指出，美聯(lián)儲官員在9月預(yù)計，今年失業(yè)率將穩(wěn)定在5%，這意味著他們的預(yù)測目標(biāo)已經(jīng)實現(xiàn)，并為他們的下一步鋪好了道路。
　　
　　前太平洋投資管理公司(PIMCO)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家Mohamed El-erian隨后指出，就業(yè)報告令美聯(lián)儲(FED)12月“幾乎肯定”會加息。
　　
　　“債券大王”格羅斯(Bill Gross)也在非農(nóng)報告出爐之后認(rèn)為，“美聯(lián)儲準(zhǔn)備行動了。”
　　
　　格羅斯表示，“美聯(lián)儲在2016年將進(jìn)一步加息一或兩次，聯(lián)儲將在利率達(dá)到2%后停止。下一個周期對企業(yè)盈利而言不易�！�
　　
　　富國銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家John Silvia對此次非農(nóng)數(shù)據(jù)預(yù)估較為接近公布數(shù)值。Silivia表示：“各個部門就業(yè)廣泛增加，而這是絕對必要的。就業(yè)報告為美聯(lián)儲在12月加息大開綠燈，這表明期貨利率將以溫和的步伐上調(diào)。”
　　
　　周四，美聯(lián)儲主席耶倫（Janet Yellen）在國會發(fā)表證詞時表示，就業(yè)人數(shù)需要至少增加20萬人，以保持失業(yè)率向下移動。從這個角度來看，新增就業(yè)人數(shù)已經(jīng)滿足了美聯(lián)儲的目標(biāo)，勞動力市場也如美聯(lián)儲期待的那樣走上軌道。
　　
　　耶倫在周四重申，10月以來的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)符合美聯(lián)儲就業(yè)市場改善的預(yù)期，12月加息是現(xiàn)實可能的選項。在提前準(zhǔn)備好的證詞中，耶倫還表示，勞動力市場已接近美聯(lián)儲的充分就業(yè)目標(biāo)，拖累通脹的因素也將在明年消退，暗示美聯(lián)儲將很快啟動首次加息。
　　
　　此外，耶倫在周四的講話中也暗示，非農(nóng)只需增10萬人，這就可以意味著美國解決了新增勞動力的就業(yè)問題。
　　
　　耶倫在美國國會聯(lián)合經(jīng)濟(jì)委員會聽證會的答問環(huán)節(jié)表示，“如果只是為新進(jìn)入市場的勞動力提供職位，那么每月需要新增的就業(yè)崗位可能低于10萬個。若高于這個數(shù)字，還將有助于‘吸收’那些失業(yè)、對求職失去信心以及退出勞動力市場的人�！�
　　
　　新任費(fèi)城聯(lián)儲主席哈克日內(nèi)講話敦促“盡早”升息。哈克表示，12月升息將降低政策的不確定性，保持經(jīng)濟(jì)和通脹在軌道上；推遲升息可能使美聯(lián)儲的信譽(yù)度面臨風(fēng)險。哈克指出，隨著基本面不斷改善，經(jīng)濟(jì)逐步接近“正常狀態(tài)”。他還預(yù)計經(jīng)濟(jì)將會‘穩(wěn)步溫和’地增長。
　　
　　本次非農(nóng)就業(yè)錄得20萬人以上的漲幅，這也意味著美聯(lián)儲12月加息的阻礙基本消除，市場對于聯(lián)儲即將收緊貨幣政策的預(yù)期料將繼續(xù)升溫。
　　
　　不過，據(jù)知名金融博客網(wǎng)站Zerohedge稱，11月非農(nóng)人數(shù)大增主要得益于兼職工作人數(shù)增加31.9萬至610萬，這部分人群又被成為非情愿兼職人員。
　　
　　此外，外媒還援引海外幾個交易員稱，美國11月非農(nóng)報告表現(xiàn)“穩(wěn)定”，并無震驚。相比于昨日德拉基發(fā)布會，今日非農(nóng)的影響力有些令人失望。該非農(nóng)報告后，美元短線多頭需要保持警惕了。
　　
　　OPEC產(chǎn)量目標(biāo)未減反增 原油聞訊大跌黃金飆升
　　
　　據(jù)外媒援引OPEC(石油輸出國組織)代表的消息稱，OPEC將產(chǎn)量目標(biāo)上調(diào)至3150萬桶/日，重新加入OPEC的印尼并未包含在上調(diào)后的產(chǎn)量上限之內(nèi)。這一消息也導(dǎo)致原油短線暴跌逾3%至39.60美元/桶。
　　
　　該消息人士表示，OPEC將產(chǎn)量目標(biāo)設(shè)在每日3150萬桶，此前為3000萬桶，重新加入OPEC的印尼并未包含在上調(diào)后的產(chǎn)量上限之內(nèi)。
　　
　　消息公布之后，國際油價全線走低。美國原油期貨價格短線回落，匯價自41.70美元/桶附近急挫，刷新日內(nèi)低位39.60美元/桶。
　　
　　同時，布倫特原油期貨價格42.67美元/桶，西德州中質(zhì)油在OPEC決定報道之后跌破40美元/桶。
　　
　　此外，據(jù)華爾街日報報道稱，OPEC為周五關(guān)鍵會議準(zhǔn)備的一份內(nèi)部文件警告稱油價仍將會在短期內(nèi)承受壓力。就算企業(yè)減產(chǎn)，原油供應(yīng)過剩的局面仍將持續(xù)。報告顯示，如當(dāng)前石油產(chǎn)量維持在3150萬桶/日不變，2016年原油市場供應(yīng)過剩將達(dá)70萬桶/日，而此前OPEC預(yù)計為180萬桶/日。
　　
　　法國巴黎銀行駐倫敦分析師Gareth Lewis-Davies就此指出，OPEC將產(chǎn)出上限上調(diào)150萬桶/日至3150萬桶/日，可能在一定程度上是為伊朗在擺脫核制裁之后恢復(fù)石油生產(chǎn)與騰出空間，OPEC產(chǎn)油新增水平幾乎相當(dāng)于伊朗目前的產(chǎn)量，產(chǎn)量上限反應(yīng)出將伊朗納入的“現(xiàn)實政治”。
　　
　　盛寶銀行大宗商品策略師Ole Hansen指出，OPEC上調(diào)產(chǎn)出目標(biāo)的決定利空油價，市場原本謹(jǐn)慎地?fù)?dān)心OPEC減產(chǎn)的前景、卻沒能等到那樣的結(jié)果出現(xiàn)；就目前而言，投資者將注意力轉(zhuǎn)向美國等非OPEC產(chǎn)油國在未來數(shù)周乃至數(shù)月難以捉摸的減產(chǎn)前景上。
　　
　　荷蘭國際集團(tuán)（ING）大宗商品策略主管Hamza Khan表示，無論印尼是否包含在OPEC的增產(chǎn)目標(biāo)里，OPEC最新增產(chǎn)決定都絕對地利空油市，非但導(dǎo)致WTI油價跌破40美元/桶關(guān)口，還為ICE布倫特油價跌破40美元/桶關(guān)口敞開大門。
　　
　　在今天稍早時OPEC代表的講話中，沙特石油部長歐納密表示，“OPEC愿意與各方展開合作穩(wěn)定原油市場�！�
　　
　　他指出，“有關(guān)沙特將提出減產(chǎn)方案的報導(dǎo)是空穴來風(fēng)，石油市場將決定價格，明年原油的需求將增長�！�
　　
　　伊拉克石油部長責(zé)任透露，2016年伊拉克將每日出口360萬桶原油。他表示，“目前談?wù)摵侠韮r格為時過早，合理油價應(yīng)在70-75美元/桶�！�
　　
　　委內(nèi)瑞拉石油部長則表示，他提議將原有產(chǎn)量削減至少5%。該官員稱，“OPEC日產(chǎn)量必須至少下調(diào)150萬桶，合理油價應(yīng)在80美元/桶�！�
　　
　　有意思的是，現(xiàn)貨黃金在非農(nóng)發(fā)布之后一度自1070附近下挫至1063.50美元/盎司，但OPEC消息發(fā)布之后黃金反彈拉升至1188.60美元/盎司，較隔夜低點反彈40美元，創(chuàng)4月份以來最大盤中漲幅。
　　
　　黃金在周四已經(jīng)創(chuàng)造新的五年半低位，一度跌至1046.20美元/盎司。但空頭陣營過度臃腫，市場在非農(nóng)就業(yè)報告塵埃落定之后反而情緒得到緩和。而周四歐元大幅上漲，壓低美元指數(shù)，黃金近期一直與美元指數(shù)有負(fù)相關(guān)關(guān)系，此次盡管慢了半拍，但在周末前空頭回補(bǔ)的勢頭中，黃金仍然對美元指數(shù)下滑再次做出負(fù)相關(guān)的反應(yīng)。
　　
　　但周五的非農(nóng)表現(xiàn)良好，已經(jīng)基本將美聯(lián)儲12月會議加息的可能性鞏固。長期來看，黃金仍然會繼續(xù)承壓。但耶倫和其他美聯(lián)儲高層也多次強(qiáng)調(diào)，加息周期將會漸進(jìn)性進(jìn)展，預(yù)計加息幅度和速率將會很慢。這也讓黃金市場多少情緒得到一些緩解。
　　
　　加拿大蒙特利爾銀行(BMO)分析師Tai Wong表示，“市場目前已經(jīng)基本接受了12月美聯(lián)儲將會加息的事實，同時也接受了美聯(lián)儲本次加息之后下一次加息可能相當(dāng)遙遠(yuǎn)的這一信息。在這一種情緒影響下，黃金市場情緒回升。”